Big Tech “chốt đơn” dài hạn: thị trường bộ nhớ bước vào kỷ nguyên LTA

Khi bộ nhớ trở thành “điểm nghẽn” quan trọng trong việc phát triển chip AI nội bộ và xây dựng hạ tầng quy mô lớn của các hyperscaler, các thỏa thuận cung ứng dài hạn đang nhanh chóng trở thành tiêu chuẩn mới của ngành, với thời hạn dài hơn đáng kể so với trước đây. Theo Aju News, Samsung và SK Hynix đang chuyển từ các hợp đồng ngắn hạn một năm sang mô hình chỉ sử dụng LTA (Long-term Agreement) kéo dài 3-5 năm.

Newsis cho biết với các chip AI tùy chỉnh, các thông số quan trọng và sản lượng, bao gồm cả bộ nhớ và đóng gói tiên tiến, thường được “chốt” ngay từ giai đoạn thiết kế. Chính cấu trúc закуп gắn liền với thiết kế này đang thúc đẩy xu hướng chuyển dịch sang hợp đồng dài hạn trên toàn chuỗi cung ứng bộ nhớ toàn cầu.

Samsung và SK hynix chuyển sang hợp đồng nhiều năm

Trước các đối thủ Hàn Quốc, Micron đã tiết lộ trong báo cáo tài chính tháng 3 rằng họ đã ký được thỏa thuận chiến lược 5 năm đầu tiên với khách hàng và đang đàm phán với nhiều đối tác khác. Hiện tại, theo Aju News, Samsung đã áp dụng chính sách sử dụng hợp đồng dài hạn tối thiểu 3 năm cho tất cả các hợp đồng mới từ năm nay.

Đáng chú ý, Samsung được kỳ vọng sẽ chốt các thỏa thuận cung ứng bộ nhớ ổn định trong 3 năm với các khách hàng lớn đang ở giai đoạn đàm phán cuối, bao gồm AMD, Microsoft và Google. Trước đây, công ty vẫn chấp nhận các hợp đồng cực ngắn, thậm chí theo quý, nhưng hiện đã chuyển hoàn toàn sang mô hình LTA.

Trong khi đó, SK hynix được cho là đang theo đuổi thỏa thuận cung ứng DRAM dài hạn 5 năm với Google. Thỏa thuận này có thể được gia hạn thêm 2 năm, tùy thuộc vào nguồn cung HBM thế hệ mới, khi SK hynix hiện là nhà cung cấp chính HBM3E cho Google. Các cuộc đàm phán dự kiến sẽ hoàn tất trong nửa đầu năm.

Theo Hankyung, SK hynix cũng đang trong giai đoạn cuối đàm phán với Microsoft về hợp đồng cung ứng DDR5 dài hạn, trị giá hàng chục nghìn tỷ won, kéo dài 3 năm bắt đầu từ năm nay.

Mô hình LTA mới định hình thị trường bộ nhớ

Theo Aju News, Samsung đang xem xét triển khai thêm các cơ chế hỗ trợ cùng mô hình LTA, bao gồm chính sách giá nhằm giảm biến động DRAM và các điều khoản đảm bảo sản lượng cung ứng tối thiểu hàng năm.

Hankyung cho biết các hợp đồng dài hạn thường được xây dựng dựa trên mức giá và sản lượng đã thỏa thuận trước trong thời gian dài, đặc biệt phổ biến trong giai đoạn giá tăng mạnh hoặc nguồn cung thiếu hụt. Với SK hynix, các điều khoản còn bao gồm cơ chế bảo vệ khi giá DRAM giảm, như thiết lập mức giá sàn tối thiểu, cùng yêu cầu thanh toán trước khoảng 10-30% giá trị hợp đồng.

Tuy nhiên, các hợp đồng nhiều năm này không áp dụng rộng rãi cho tất cả khách hàng. Theo nguồn tin trong ngành, chúng chủ yếu dành cho các nhà cung cấp dịch vụ đám mây lớn (CSP) như Microsoft, Google, Amazon, Meta, Alibaba và ByteDance.